Японский сектор по управлению активами, оцениваемый в 5 триллионов долларов, переживает значительные преобразования, подстегиваемые реформами, проводимыми правительством. Известные японские банковские конгломераты приступили к реализации комплексных планов по развитию своих подразделений по управлению активами, которым традиционно уделялось минимальное внимание. Движение в сторону управления активами становится все более заметным по мере того, как банковские учреждения объединяют усилия с финансовыми регуляторами. Цель - оживить отрасль, что соответствует стремлению Японии превратить пассивные сбережения домохозяйств в активные инвестиции.
Привлекательность управления активами как потенциального ключевого источника прибыли возросла, особенно учитывая перспективы домохозяйств, стремящихся защитить свои сбережения от воздействия долгосрочной дефляции и потенциальной инфляции путем инвестирования в различные активы, такие как акции и облигации.
Хиронори Камедзава, генеральный директор Mitsubishi UFJ Financial Group, заявил о стремлении поднять подразделение по управлению активами и сделать его четвертым основным направлением деятельности конгломерата наряду с банковскими, трастовыми и брокерскими услугами. Планируя увеличить объем активов под управлением до 200 триллионов иен (около 1,4 триллиона долларов) к 2030 году, он подчеркнул стратегическое использование ресурсов группы для достижения этой цели. Увеличение штата и развертывание многогранных бизнес-предложений группы, таких как кредиты проектного финансирования, являются частью стратегии по расширению разнообразия продуктов.
Однако актуальность этих преобразований проявляется в тот момент, когда японские власти вновь выступают против традиционной инвестиционной осторожности домохозяйств. Правительство предупреждает, что в экономике, подверженной инфляции, крупные денежные сбережения могут потерять свою ценность.
Политики обеспокоены тем, достаточно ли ресурсов у сферы управления активами, контролируемой преимущественно крупными финансовыми компаниями, для осуществления перемен.
В качестве ответной меры Sumitomo Mitsui Financial Group, вторая по величине банковская структура Японии, объявила в сентябре о перераспределении банковских работников из своего подразделения по торговле собственными активами, чтобы укрепить сектор управления активами с расширенным набором продуктов.
Sumitomo Mitsui Trust Bank, ведущий трастовый банк, обязался инвестировать 500 млрд иен (около 3,48 млрд долларов США) в развитие своих операций по управлению активами к 2030 году. Это расширение включает в себя потенциальное приобретение специализированных фирм по управлению активами, отметил Казуя Ояма, глава банка, во время общения с Reuters. Банк нацелен на рынки частных активов, таких как частные акции и кредиты, а также инфраструктура, чтобы предложить более широкому сегменту клиентов доступ к этим, как правило, менее ликвидным активам в Японии.
Недавнее приобретение Mitsubishi UFJ лондонской частной кредитной фирмы AlbaCore Capital говорит о намерении банка и дальше участвовать в слияниях и поглощениях в сфере частных активов.
Ояма из Sumitomo Mitsui Trust отметил, что значительные инвестиции в частные активы, которые потенциально могут принести более высокую прибыль, еще не стали в Японии обычным делом. Цель состоит в том, чтобы сделать эти инвестиционные возможности более доступными, что в конечном итоге позволит индивидуальным инвесторам извлечь из них выгоду.
Ояма также порассуждал об эпохе дефляции: не было никакого вреда в хранении наличных денег в банках. Однако сейчас, когда инфляция вновь заявила о себе, необходимость в проактивном инвестировании становится все более насущной, что, по его мнению, является поворотной возможностью для возрождения отрасли.
А затем «Добавить на главный экран».